Страница 1 Одним из главных условий нормальной деятельности предприятия является обеспеченность денежными средствами, оценить которую позволяет анализ денежных потоков. Обеспечить успешное функционирование предприятия в рыночных условиях может только непрерывное движение денежных средств - их поступление приток , расход отток , наличие определенного остатка на счетах в банке. Денежные потоки анализируются по отдельным договорам контрактам , их совокупности, в целом по предприятию, по видам деятельности. Наличие денежных средств тесно связано с прибылью и движением оборотного капитала. Если субъект хозяйствования произведет и реализует рентабельную продукцию, то это является важнейшей предпосылкой хорошего состояния потока денежных средств. Однако предприятие может быть прибыльным по данным бухгалтерского учета и отчетности и в то же время испытывать определенные трудности в оплате срочных обязательств. Одной из причин такого положения является специфика отражения информации в отчетности о финансовых результатах. Информация о потоке денежных средств формируется по кассовому методу, то есть по факту их движения на счетах в банке. Следствием использования разных методов формирования информации является несоответствие реального потока денежных средств сумме прибыли, отраженной в отчетности. Кроме, того денежный поток и расчет прибыли могут не совпадать по времени при использовании метода признания прибыли от реализации продукции по моменту ее отгрузки. В этом случае продукция может считаться реализованной в одном временном периоде, а деньги поступят в другом. Поэтому ориентация при оценке финансового состояния только на данные о прибыли несколько условна и может привести к повышению финансового риска. Анализ потоков денежных средств может быть как внутренним, так и внешним. Для осуществления внутреннего анализа имеется вся требуемая информация. Для внешнего анализа необходимо наличие соответствующей доступной информации. Такая информация содержится в ф. Показатели, содержащиеся в ф. В таблице 2 приведены показатели, отражающие динамику движения денежных средств за годы по видам деятельности таблица построена на основании данных ф. Таблица 2 - Анализ движения денежных потоков ООО "Полиимпорт М" за гг. Показатель Сумма денежных средств, млн.
Вы можете воспользоваться функцией восстановления пароля. Денежные средства являются наиболее ликвидной категорией активов, которая обеспечивает предприятию свободу выбора управленческих решений. Эффективное управление денежными средствами обеспечивает финансовую стабильность предприятия в процессе его развития, темпы которого во многом определяются взаимосвязью различных видов потоков денежных средств по объемам и по времени. Поскольку достигнутые предприятием результаты связаны напрямую с денежными средствами, все участники сделок заинтересованы в том, чтобы получить достоверную информацию о составе, структуре, динамике денежных средств, равномерности денежных потоков. В соответствии с Планом счетов бухгалтерского учета и Инструкцией по его применению, введенными в действие с 1 января г. Счета этого раздела предназначены для обобщения информации о наличии и движении денежных средств в российской и иностранной валютах, находящихся в кассе, на расчетных, валютных и других счетах, открытых в кредитных организациях на территории страны и за ее пределами, а также ценных бумаг, платежных и денежных документов. Поэтому для анализа состава, структуры, внутригодовой динамики денежных средств используются данные текущего бухгалтерского учета. Прежде всего необходимо изучить долю денежных средств в оборотных активах предприятия и ее соответствие нормативному значению, исчисленному на основе коэффициентов ликвидности. В экономической литературе приводятся нормативы коэффициентов ликвидности: При расчете этих показателей в числителе указываются те или иные виды оборотных средств, величина которых, исходя из указанных нормативов коэффициентов, должна составлять:. Вместе с тем многие авторы считают, что не существует какой-либо оптимальной структуры оборотных средств предприятия. Она зависит не только от отраслевой принадлежности, специализации предприятия и других факторов, но и от конкретных условий того или иного периода деятельности. Доля денежных средств в оборотных активах предприятия за — гг. Исходя из данных таблицы 2, можно отметить, что состав денежных средств в течение анализируемого периода не изменялся, в отличие от их структуры, которая подвергалась изменениям рис. Наибольший удельный вес занимают денежные средства на расчетном счете. Динамика денежных средств предприятия за — гг. Колебания темпов роста имелись и по отдельным видам денежных средств. В процессе анализа денежных средств большое внимание должно быть уделено анализу равномерности распределения объема притока и оттока денежных средств по отдельным временным промежуткам. Это позволит выявить в дальнейшем характер колебаний абсолютных и относительных величин денежных потоков под воздействием различных факторов. По данным квартальной бухгалтерской отчетности предприятия составлена таблица 4, в которой представлены денежные потоки по кварталам за — гг. Поскольку в отчетности нет сведений об инвестиционной и финансовой деятельности, то вся информация о движении денежных средств относится к текущей деятельности. Как показывают данные таблицы 4, распределение абсолютных и относительных показателей притока, оттока и остатков денежных средств по кварталам — гг. Это можно проследить, в частности,на рисунках 2, 3, 4. Нанесение графиков притока и оттока денежных средств позволило выявить зоны с недостаточной и избыточной денежной массой. Во втором квартале абсолютная величина оттока денежных средств была больше их притока, поэтому на рисунке 3 отражены зоны недостатка и избытка денежных средств. Так же как и в прошлом году, во II квартале абсолютная величина оттока денежных средств была больше их оттока, поэтому на рисунке 4 имеются зоны как недостатка, так и избытка денежных средств. Следует также отметить, что во всех трех годах наибольшее значение абсолютных и относительных величин притока и оттока денежных средств приходится на IV квартал. Для характеристики равномерности распределения денежных потоков по кварталам — гг. В качестве i-х значений показателей могут использоваться как абсолютные, так и относительные величины притоков и оттоков денежных средств по кварталам. Для расчета коэффициентов равномерности за — гг. Результаты расчетов представим в таблице 5. Расчет коэффициентов равномерности притоков и оттоков денежных средств за — гг. Исчисленные коэффициенты равномерности имеют достаточно высокие значения, особенно в г. Следовательно, на предприятии уделялось больше внимания регулированию денежных потоков. Распределение положительных и отрицательных денежных потоков по показателям удельных весов кварталов — гг. Распределение притоков денежных средств по значениям удельного веса кварталов за — гг. Распределение оттоков денежных средств по значениям удельного веса кварталов за — гг. Для установления степени сбалансированности денежных потоков за анализируемый период можно использовать также коэффициент корреляции положительного и отрицательного денежных потоков, который определяется по формуле 3 , причем при расчете данного коэффициента применяются промежуточные расчеты по формулам 4 , 5 и Произведем расчет коэффициента корреляции по данным таблицы 4. Для удобства расчетов исходные данные, а также необходимые промежуточные расчетные показатели представим в таблице 6. Расчет показателей для определения коэффициента корреляции денежных потоков предприятия за — гг. Используя данные таблицы 6 и формулы 3 — 6 , определим значение коэффициента корреляции денежных потоков:. Найденное значение коэффициента корреляции достаточно близко к единице, что говорит о небольшом разбросе колебаний между значениями положительных и отрицательных денежных потоков. Следовательно, меньше риск возникновения ситуации неплатежеспособности в периоды превышения оттока денежных средств над их притоком и избыточности денежной массы, свидетельствующей об упущенной выгоде размещения излишних денежных средств в периоды превышения притока денежных средств над их оттоком. При анализе денежных средств предприятия также необходимо оценить достаточность денежных средств, которая является основным условием финансового благополучия организации. Отсутствие минимального запаса денежных средств свидетельствует о серьезных финансовых затруднениях. Избыточная же величина денежных средств приводит к тому, что предприятие может терпеть убытки, связанные с инфляцией, упускаются возможности выгодного их размещения и получения дополнительного дохода. Способ оценки достаточности денежных средств состоит в определении длительности периода оборота. Для этого используется формула. Для расчета привлекаются внутренние учетные данные о величине остатков на начало и конец периода по счетам денежных средств. Из данных таблицы 7 видно, что период оборота денежных средств в течение г. Иначе говоря, с момента поступления денег на расчетный счет до момента их выбытия проходит в среднем 18 дней в месяц в г. Можно сказать, что наиболее быстрое осуществление операций с денежными средствами, которые связаны как с покупкой, так и с продажей товаров, наблюдалось в г. Однако это может указывать на недостаточность средств у предприятия, что весьма опасно при значительном объеме кредиторской задолженности. Любая серьезная задержка платежа может вывести предприятие из состояния финансового равновесия. Для наглядности колебаний оборота денежных средств в течение — гг. Период оборота денежных средств далеко не равномерный. Проведенный анализ показал, что хотя на предприятии в г. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций. Определение себестоимости работ и услуг в бюджетных учреждениях. Отдельные вопросы договора транспортной экспедиции. Оценка компетентности профессорско-преподавательского персонала в системе менеджмента качества вуза. О приметах и налогах. Инвестиционное проектирование в системе Matlab-Simulink. Правила размещения наших статей на сторонних веб-сайтах. Если у Вас еще нет учетной записи на нашем сайте, Вы можете Зарегистрироваться. Новинки Об издательстве Оптовику Рекламодателю Авторам Business and Service Publishing Group. Каталог Как оформить заказ Где купить Доп. Каталог Как оформить подписку Маркетинг, менеджмент, финансы Бухучет, налоги, зарплата Право Кадры НКО Подписка. Интернет-библиотека Форум Семинары Пресс-релизы Выставки и мероприятия Словарь Официальные документы Аннотации к журналам Подписка на информационные рассылки. При расчете этих показателей в числителе указываются те или иные виды оборотных средств, величина которых, исходя из указанных нормативов коэффициентов, должна составлять: Таблица 1 Доля денежных средств в оборотных активах предприятия за — гг. Таблица 2 Состав и структура денежных средств предприятия за — гг. Структура денежных средств предприятия за — гг. Проведем анализ динамики денежных средств табл. Таблица 3 Динамика денежных средств предприятия за — гг. Таблица 4 Распределение денежных потоков предприятия по кварталам — гг. График денежных потоков за г. Таблица 5 Расчет коэффициентов равномерности притоков и оттоков денежных средств за — гг. Для установления степени сбалансированности денежных потоков за анализируемый период можно использовать также коэффициент корреляции положительного и отрицательного денежных потоков, который определяется по формуле 3 , причем при расчете данного коэффициента применяются промежуточные расчеты по формулам 4 , 5 и 6: Таблица 6 Расчет показателей для определения коэффициента корреляции денежных потоков предприятия за — гг. Таблица 7 Анализ длительности оборота денежных средств предприятия за — гг. Месяц Остатки денежных средств, тыс. Оборот за месяц, тыс. Колебания оборота денежных средств за — гг. Также по этой теме: Книги по этой тематике в разделах: Аудит, анализ, и управленческий учет , Экономика и финансы Другие статьи по этой тематике. Определение себестоимости работ и услуг в бюджетных учреждениях Отдельные вопросы договора транспортной экспедиции Оценка компетентности профессорско-преподавательского персонала в системе менеджмента качества вуза О приметах и налогах Оборотные активы, всего, тыс. В том числе денежные средства. Остатки денежных средств, тыс. Инвестиционное проектирование в системе Matlab-Simulink Архив новостей.
Детки пугачевой последние новости
София ротару новости свежие трагедия
Курс доллара на ноябрь 2016 прогноз таблица